狼真的来了
新闻资讯
2023-07-21 17:43
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大家好，我是很帅的狐狸
今年隔三差五就会跳出来个消息，说预定利率3.5%的储蓄险要下架了。
现在，这只「狼」真的来了——
我今天就来说说为啥，顺带说说要不要在下架前整一点。保险、银行或者其他金融机构，之所以愿意给到你比较高的利率/收益率，是因为其他企业（或政府/个人）愿意用更高的利率借这笔钱。而他们之所以愿意用更高的利率借钱，则是因为他们发现了有更高回报率的生意机会。而这些年，中国的经济增速向下换挡，高回报率的机会没那么多了。愿意花高息借钱的企业自然也就少了，金融机构也就没办法一直给那么高的回报了。未来就没有逆转的可能性吗？毕竟经济也是有周期的啊！我们看到，以寿险为例，90年代的预定利率确实曾经很高过，最高的时候8.8%。不过这主要是因为当年经济增速特别快，而且通胀一度也很高。如果那时候买到了，现在还在给付的话，确实还挺划算的。一旦经济增速下来了，通胀也下来了，这时候保险公司每年都要扛着8.8%的资金成本，但是投资却找不到那么高收益率的机会，保险公司分分钟破产啊。所以呢，监管就要求保险公司把这个预定利率给往下调，当初一下调就调到了2.5%。寿险的预定利率后来又重新涨回到3.5%（年金险是4.025%）。不过前几年年金险又重新下调了，现在则是连寿险在内也要把预定利率给调下来了。第二，就算重新往上，未来也很难回到4%以上的高收益了。从监管的角度来看，储蓄险的目的更多是为了跑赢通胀、作为养老保险的补充。而中国的通胀长期控制在2~3%，所以我们预定利率大概率会保持在这上面一点点。如果要回到8.8%的那种极端水平，除非说我们进入了新一轮的技术大爆炸，成功让中国经济增速回到两位数。不然你把预定利率调整回8.8%后，投保人是爽了，不过这个8.8%，保险公司得持续付几十年。毕竟保险公司也很难确定两位数的增速能不能持续个几十年。毕竟根据熊彼特的周期理论，创新周期可是长达60年。所以结论是——这个月买点即将下架的保险我觉得还是靠谱的。如果还没有研究，或者想让我也赚点小钱可以养团队的话，可以扫描下面的二维码，在群里免费预约我们的规划师，他们会根据你的需求，给你1v1出个免费的规划方案。![]()
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